Exemplo:
http://www.jogajogos.com/content/view/1445/
Esta página tem um jogo embutido chamado Foofa Race.
Para encontrar o local onde o jogo está guardado vamos à Page Source.
Depois de entrar na Page Source procuramos pelo ficheiro a partir do Find.
Se não souberem o nome do ficheiro procurem pela extensão .swf.
Neste caso o que precisamos de saber era isto:
Agora que já sabemos o caminho directo para o ficheiro é só abrir uma nova tab no browser, copiar para lá o link do jogo e fazer Save Page As...
E prontos, já temos o ficheiro de Flash no nosso disco para utilizarmos quando quisermos.
Para abrir o ficheiro utilizamos um browser, o Firefox, IE, Opera, etc.